ما هو مؤشر راسيل 2000

هناك العديد من المؤشرات التي تعمل على قياس آداء أسهم الشركات في الأسواق العالمية، في هذا المقال سنسرد موضوعاً كاملاً عن مؤشر راسيل 2000، ونتحدث عن مفهومه وأهميته ودوره في أسواق المال، ومدى تأثيره على معنويات المستثمرين في سوق الولايات المتحدة.

مؤشر راسيل 2000 ورمزه في بورصة RUT

مؤشر يعمل على قياس آداء وحركة أسعار أسهم ألفين من مؤشر أكبر يسمى راسيل 3000، وقد تم إطلاق مؤشر راسيل 2000 في عام 1984 بواسطة مؤسسة، ويتكون المؤشر حالياً من FTSE Russellفرانك راسيل، ويقوم بإدارته حالياً 2040 شركة من الشركات الأمريكية.

سجل للبدأ في التداول من خلال النموذج التالي للحصول على اجابة لجميع استفساراتك الاستثمارية و البدأ باحتراف:

دور مؤشر راسيل 2000

هذا المؤشر من أهم المؤشرات التي يتابعها المستثمرون حول العالم في الجلسة الأمريكية، فهو يعبر عن آداء مجموعة كبيرة من الشركات ذات القيمة السوقية الأقل في السوق الأمريكي، ولهذا فهو لا يقل أهمية عن مؤشر داو جونز الصناعي ومؤشر ستاندرد آند بورز 500، وتركيزه على الشركات الصغيرة يساعد المستثمرين على المقارنة بين مؤشر راسيل 2000 وصناديق الاستثمار المشترك، على اعتبار أن التداول فيه يعتبر فرصة متاحة للاستثمار على أسهم الشركات الأقل حجماً. يمكنك الاطلاع على طريقة تداول المؤشرات في الأسواق المالية.

نبذة تاريخية عن مؤشرات راسيل

يوجد العديد من المؤشرات التي لها نفسه الاسم راسيل، ونحن في مقالتنا تلك نتناول أشهرها وهو مؤشر راسيل 2000، بدأ إطلاق مؤشر راسيل في سياتل، وكان مقر الشركة في واشنطن، وذلك بهدف قياس العديد من قطاعات السوق الأمريكية، مما يساعد المحللين على تتبع الميول الاستثمارية لمديرين الحسابات بشكل أفضل، وقد اعتمد القائمون على إطلاق المؤشر على مجموعة من القواعد الشفافة والواضحة.

كيف يتم تقييم مؤشرات راسيل؟

يتم ترتيب مؤشرات راسيل عن طريق إدراج جميع الشركات في عدٍ تنازلي حسب القيمة السوقية المعدلة، ووفقاً لعدد الأسهم المتاحة للتداول.

سجل للبدأ في التداول من خلال النموذج التالي للحصول على اجابة لجميع استفساراتك الاستثمارية و البدأ باحتراف:

أهمية مؤشر راسيل 2000

ومن هنا نفهم مدى أهمية هذا المؤشر:

• يقيس آداء قطاع عريض من الشركات الأمريكية التي تعمل على تشكيل أسواق الأسهم في الولايات المتحدة، كما أنه يركز على الشركات المحلية.

• غالباً ما يستخدمه المستثمرون كمعيار لقياس آداء صناديق الاستثمار المشتركة ذات رؤوس الأموال الصغيرة، فتعبير مؤشر راسيل 2000 عن مدى واسع من الشركات يجعله أكثر أهمية بالمقارنة مع مؤشرات تقيس نطاق ضيق من آداء أسهم الشركات.

• يمثل من 8 إلى 10 % من تحرك سعر مؤشر راسيل 3000.

• الشركة التي تدير مؤشر راسيل 2000 هى واحدة من شركات مجموعة بورصة لندن.

• يقيس مؤشر راسيل 2000 تحركات ما يقرب من 98 % من تحركات أسهم الشركات المدرجة في البورصة الأمريكية، فهو قياس قوي للشركات الصغيرة بالمقارنة مع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 مثلاً والذي يقيس آداء أسهم الشركات الكبيرة.

• العديد من صناديق الاستثمار المشتركة وصناديق الاستثمار المتداولة في البورصة ترتبط بآداء هذا المؤشر وتستند عليه.

مميزات مؤشر راسيل 2000

يفضله العديد من المستثمرين، حيث أنه يعد فرصة متاحة للتداول والاستثمار على مجموعة واسعة من أسهم الولايات المتحدة بالمقارنة مع مؤشرات أخرى تعبر عن آداء نطاق ضيق من الشركات، والتي قد تحتوي على مخاطر أعلى، وبقول آخر فإن مؤشر راسيل 2000 يعتبر تنويعاً لمنتجات التداول التي يستثمر المتداولون فيها.

سجل للبدأ في التداول من خلال النموذج التالي للحصول على اجابة لجميع استفساراتك الاستثمارية و البدأ باحتراف:

قيمة مؤشر راسيل

في شهر يوليو عام 2021 بلغت قيمة الشركة المسؤولة عن مؤشر راسيل 2000 أكثر من 3 مليار دولار، وقد تم وصوله إلى ما فوق مستوى 1000 في شهر مايو لعام 2014، وفي شهر يونيو من كل عام تتم إعادة توازن المؤشر، كما يتم ضم الشركات الجديدة في المؤشر أو حذف أخرى منه وفقاً للقائمين على إدارته. يمكنك الاطلاع على كيفية التداول و تحليل مؤشر ناسداك.

أثر قيمة المؤشر على السوق

من الممكن أن تتسبب إعادة تشكيل مؤشر راسيل 2000 كل عام في إحداث تغيير في الطلب على المدى القصير، حيث إدارج مجموعة من الشركات بشكل جديد إلى المؤشر قد يلفت الانتباه إليها مما يجعل المتداولون يرغبون في الاستثمار على أسهمها، فهى من الشركات التي يُحتمل أن يكون لها تأثير أعلى على السوق في المستقبل.

طريقة التداول على مؤشر راسيل 2000

قد يلجأ بعض المتداولين إلى إنشاء محفظة استثمارية للتداول على المؤشر، ولكن بدلاً من تطبيق خطوات معقدة، فإن البعض يلجأ للتداول على العقود الآجلة للمؤشر أو صناديق الاستثمار المشتركة التي تستند على مؤشر راسيل 2000، والطريقة الثانية تعد أكثر سهولة من الأولى.

مؤشر راسيل 3000

قد ذكرنا من قبل أن مؤشر راسيل 2000 يعد جزءاً مهماً من راسيل 3000، وهذا الأخير يعتبر مؤشراً لقياس رأس المال السوقي لأكبر 3000 سهم يتم تداوله في الولايات المتحدة، وبهذا فإنه يعد من أهم المؤشرات التي تعبر عن سوق الأسهم الأمريكي بشكل عام، كما أنه يمثل أكثر من 97 % من جميع الأوراق المالية المدرجة في سوق الولايات المتحدة، وتتم إعادة تشكيل الأسهم المدرجة في هذا المؤشر لمرة واحدة في العام، والأسهم ذات رؤوس الأموال الكبيرة هى المسؤولة عن غالبية تحركات المؤشر. يمكنك الاطلاع على ما هو مؤشر الداو جونز الصناعي و أوقات التداول به.

تواصل معنا من خلال تعبئة النموذج للحصول على استشارة مجانية للحصول على افضل الفرص الاستثمارية الحالية:

أهم المؤشرات المنبثقة منه

• مؤشر راسيل 1000:وهو يضم الأسهم ذات رأس المال الكبير.
• مؤشر راسيل 2000:وهو يضم الأسهم ذات رأس المال الصغير.

مميزات مؤشر راسيل 3000

• وهو المؤشر الأكبر الذي ينبثق منه مؤشر راسيل 2000.
• يمثل هذا المؤشر تنويعاً بين مجموعة واسعة من الخيارات بالنسبة للمستثمرين.
• يقيس هذا المؤشر مدى واسع يصل إلى 97 % من آداء أسهم الشركات المدرجة في الولايات المتحدة.
• تم إنشاء هذا المؤشر بهدف تكوين مقياس شامل وغير متحيز لسوق الأسهم الأمريكية.
• إعادة تشكيله مرة في العام يساعد على إدراج الشركات القابلة للصعود وزيادة أهميتها في السوق، مما يعبر عن آداءها في الأسواق الأمريكية، ويتيح ذلك إمكانية التداول عليها بسهولة، بدلاً من الدخول في صفقات لكل سهم على حدة.

تكوين مؤشر راسيل 3000

كما قلنا أن مؤشر راسيل 3000 أكبر تعبيراً عن السوق من مؤشر راسيل 2000، فهو يعبر عن مجموعة واسعة من القطاعات الاقتصادية كقطاع المال والرعاية الصحية والتكنولوجيا، ومن الجدير بالذكر أن تمثيل المؤشر للقطاعات التكنولوجية أصبح أكثر خلال سنوات العقد الماضي، حيث تكيفت الأسواق على متابعة قطاع التكنولوجيا بشكل متزايد على وجه الخصوص، ومن عمالقة التكنولوجيا المدرجة فيه شركة أمازون ومايكروسوفت وميتافيرس وآبل. يمكنك الاطلاع على ما هو مؤشر داو جونز الصناعي Dow Jones.

دور مؤشرات راسيل بوجه عام

من المهم أن نتعرف على مؤشرات راسيل بوجه عام، فهى تعكس التغيير الحادث في سوق الأسهم الأمريكية سواء كان ذلك لأسهم الشركات الكبيرة أو ذات رأس المال الصغير، ومن أجل ذلك يعمل القائمون عليه على إضافة أو إزالة الشركات باستمرار من خلال إعادة التشكيل، حتى يكون المؤشر مناسباً للتعبير عما يحدث من تغيير في سوق أسهم الولايات المتحدة.

سجل للبدأ في التداول من خلال النموذج التالي للحصول على اجابة لجميع استفساراتك الاستثمارية و البدأ باحتراف:

إعادة تشكيل مؤشر راسيل 2000

قبل إعادة تشكيل المؤشر في يونيو تصطف الشركات الأمريكية المؤهلة لتشكيل محفظة، ثم يتم تصنيف جميع الأوراق المالية التابعة لهذه الشركات حسب القيمة السوقية حالياً، وهذا يساعد على إعادة تشكيل وتقييم أسهم الشركات المتنامية والمتقلصة بشكل متجدد ودقة.

ويتم تعزيز هذا التشكيل كل ثلاثة أشهر مع إضافة الاكتتابات العامة الأولية، أي أسهم الشركات التي يتم طرحها لأول مرة في الأسواق، ويقوم مؤشر راسيل 2000 بتجاهل أسهم الشركات التي يتم تداولها بسعر أقل من 1 دولار أمريكي وصناديق الاستثمار المشتركة المغلقة والأسهم الأجنبية.

ونفهم مما سبق 

أن مؤشرات راسيل بوجه عام هى مؤشرات حيوية تسمح للمستثمرين بالاطلاع على العديد من المجالات والقطاعات التي لها دور في الولايات المتحدة، بالإضافة إلى أسهم الشركات الصاعدة والمؤثرة في السوق العالمي، ويعد مؤشر راسيل2000 هو الأكثر شهرة وتداولاً بين هذه المجموعة من المؤشرات.

إصدارات مؤشر راسيل

تقوم مؤشرات راسيل أيضاً بنشر القيمة وحجم النمو لكل مؤشر أمريكي، حيث يتم تقسيم كل مؤشر إلى النصف بفصل الأسهم التي تصنف على أنها تعطي قيمة عن الأسهم التي تصنف على أنها تعبر عن النمو، وكل ذلك يعني أننا إذا قمنا بتجميع كل هذه الأسهم من جديد سواء أسهم القيمة وأسهم النمو فإننا نحصل على قيمة مؤشر راسيل.

مؤشرات راسيل بوجه عام

• مؤشر راسيل 3000.
• مؤشر راسيل 2500.
• مؤشر راسيل 2000.
• مؤشر راسيل 1000.
• مؤشر راسيل توب 50.
• مؤشر راسيل ميدكاب.
• مؤشر راسيل ميكروكاب.

نبذة عن بعض مؤشرات راسيل

في السطور السابقة سردنا شرحاً لمؤشرراسيل2000، ومؤشر راسيل 3000، وهنا نذكر لكم نبذة عن مؤشرات راسيل التي لم نذكرها.

• مؤشر راسيل 2500: وهو مؤشر يعبر عن أسهم الشركات المتوسطة إلى جانب الشركات ذات رأس المال الصغير.

• مؤشر راسيل 1000: وهو مؤشر يعبر عن أكبر 1000 سهم للشركات المدرجة في مؤشر راسيل 3000.
  
• مؤشر راسيل توب 50: وهو يقيس آداء أعلى وأكبر 50 شركة في مؤشر راسيل 3000.
  
• مؤشر راسيل ميدكاب: وهو مؤشر يجمع أدنى 800 سهم في مؤشر راسيل 1000.
  
• مؤشر راسيل ميكروكاب: وهو يتكون من أسهم قيمتها تتراوح بين 50 مليون دولار إلى 2.5 مليار دولار، وهو يعبر عن أصغر 1000 سهم في مؤشر راسيل 3000.

سجل للبدأ في التداول من خلال النموذج التالي للحصول على اجابة لجميع استفساراتك الاستثمارية و البدأ باحتراف:

مراحل سعرية منذ إطلاق مؤشر راسيل 2000

بالنسبة للمتداول المبتديء الذي لم يعتاد متابعة الأسواق سنجد أنه قد يختلط عليه الأمر بين كل هذه المؤشرات المختلفة، ولذلك من الجيد أن يتبع المتداول في هذه الحالة نوع واحد من المؤشرات، ويمكننا تلخيص أسعار مؤشر راسيل 2000 في نقاط سريعة، وهى:

• وصل مؤشر راسيل 2000 إلى أدنى مستوياته على الإطلاق، وذلك لمرتين في تاريخه، أحدهما في شهر أكتوبر من عام 2002 عندما تراجع إلى سعر 324 دولار، والأخرى في شهر مارس من عام 2009 حيث هبط إلى سعر 342 دولار.
  
• ومنذ بداية إطلاق مؤشر راسيل 2000 حتى عام 2012 لم يتجاوز سعره مستوى 855 دولار تقريباً، ولكنه بعد ذلك تخطى الأسعار التي كان يتحرك فيها طيلة هذه السنوات.
  
• حقق المؤشرراسيل 2000 مستوى جديداً حين وصل إلى الارتفاع 1742 دولار في شهر أغسطس لعام 2018.

• ثم حاول إعادة اختبار هذا المستوى من جديد عندما اقترب منه في شهر يناير من عام 2020، حيث صعد إلى سعر 1715 دولار.

• وبعدها عاود الهبوط من جديد في شهر مارس لعام 2021 عندما اختبر مستوى الدعم 966 دولار.

• أعلى سعر وصل إليه مؤشر راسيل 2000 في تاريخه هو 2458 دولار، وكان ذلك في شهر نوفمبر لعام 2021.

• وفي الوقت الحالي من شهر يناير لعام 2022 نلاحظ أنه يتحرك حول سعر 1939 دولار حتى وقت كتابة هذه السطور.

سجل للبدأ في التداول من خلال النموذج التالي للحصول على اجابة لجميع استفساراتك الاستثمارية و البدأ باحتراف:

كيف يمكننا الاستثمار في مؤشر راسيل 2000؟

من المهم أن نعرف طرق الوصول إلى الأسواق العالمية، وهناك العديد من صناديق الاستثمار التي تتبع آداء هذا المؤشر، ولهذا يمكن للمستثمر التداول على أسعار هذه الصناديق، ومن ثم يحصل على نفس العوائد المحتملة من مؤشر راسيل 2000، ويمكن للمستثمر أن يتداول على تحرك أسعار مؤشر راسيل 2000 عن طريق:

Vanguard Russell 2000 ETF، iShares Russell 2000 ETF

* وهذين من صناديق الاستثمار المتداولة الأكثر شعبية والتي تعبر عن آداء مؤشر راسيل 2000، وهما يديران قاعدة أصول واسعة قد تصل قيمتها إلى 25 مليار دولار.

عيوب مؤشر راسيل 2000

قد يعيب هذا النوع من المؤشرات أنها لا تساعد على الاستثمار المباشر على أسهم الشركات بشكل فردي، ولكنه من ناحية أخرى يعد تجميعاً ضخماً لآداء جميع هذه الشركات مما يعطي صورة عامة وشبه كاملة لسوق الشركات الصغيرة في الولايات المتحدة، لهذا قد يراه البعض فرصة استثمارية جذابة وقد لا يفضله البعض الآخر ويتغاضى عن التداول عليه.

أهمية تتبع آداء أسهم الشركات الصغيرة

• يعد ذلك نوعاً من التنوع داخل أي محفظة استثمارية.
  
• من الممكن اعتبار مؤشر راسيل 2000 من المؤشرات التي تحتوي على تحركات سعرية يمكن استغلالها والاستفادة منها في الاستثمار.

• من ناحية أخرى يقول جاستين هالفيرسون وهو مؤسس إحدى شركات التخطيط المالي أنه ينبغي على كل مستثمر أن يضم أسهم الشركات الصغيرة من داخل وخارج الولايات المتحدة إلى محفظته الاستثمارية، ففي السنوات الأخيرة كان آداء أسهم الشركات الصغيرة يعد أفضل بوجهٍ عام من آداء أسهم الشركات الكبيرة.

• في بعض الأحيان نجد أن العوائد الناتجة من أسهم الشركات الصغيرة أفضل من أدوات ومنتجات التداول الأخرى.
  
• الشركات الصغيرة لديها فرصة كبيرة للنمو ومضاعفة حجمها بشكل أفضل بالمقارنة مع الشركات الكبيرة.

• تعتبر الشركات الصغيرة هى مشروع مستقبلي لشركات كبيرة، فالعديد من الشركات الكبرى كأمازون وميكروسوفت وآبل كانت شركات صغيرة في يومٍ ما ولم يتم الاستثمار فيها أو الالتفات إليها إلا بعد تحقيقها لانتصارات ضخمة في السوق.

لماذا يتم تجاهل التداول على أسهم الشركات الصغيرة؟

وذلك لأن عدد قليل من المحللين والخبراء يغطي أخبار هذا الحجم من الشركات، فهذه الشركات غير معروفة لكثير من المستثمرين، ومن ناحية أخرى لا يوجد تركيز إخباري وإعلامي عنها، رغم أنها قد تكون فرصة رائعة للاستثمار وتحقق نجاحاً يتجاوز بعض الشركات الكبيرة.

الأسئلة الشائعة

ما هو مؤشر راسيل 2000؟

هو مؤشر من المؤشرات الأمريكية، حيث يعبر عن آداء العديد من أسهم الشركات الصغيرة في الولايات المتحدة، ويؤثر بشكل ما على تحرك مؤشر راسيل 3000، وذلك لأنه يعد تعبيراً عن سوق عريض من الأسهم.

ما فائدة مؤشر راسيل 2000 للمستثمرين؟

يعتبر وسيلة جيدة من أجل التنويع في المحفظة الاستثمارية، كما أنه يحتوي على بعض التقلبات التي قد تكون مفيدة في تكوين بعض العوائد من التداول.

كيف يمكن التداول على هذا المؤشر؟ 

وذلك من خلال التداول على صناديق الاستثمار التي تتبع التحركات السعرية لهذا المؤشر ومنها: 

Vanguard Russell 2000 ETF، iShares Russell 2000 ETF